Pourquoi investir au Mexique ? Destination stratégique

22/10/2020

Il y a trois décennies, le Mexique s'est engagé sur la voie d'une plus grande ouverture économique, en mettant l'accent sur la libéralisation du commerce international et l'attraction des flux d'investissement. Tout au long de cette période, des accords de libre-échange ont été signés avec certaines des économies les plus importantes du monde. Un cadre macroéconomique cohérent, solide et stable a également été mis en place, ce qui a permis de donner une certaine certitude aux décisions d'investissement des entreprises nationales et étrangères.

Aujourd'hui, le pays dispose d'un environnement commercial attrayant, d'une sécurité juridique, d'un des plus grands réseaux d'accords de libre-échange au monde, de secteurs économiques au large développement et d'un profil de coûts très compétitif. En outre, des progrès importants ont été réalisés en matière d'infrastructures - qui font du Mexique une plateforme logistique de niveau mondial - et de déréglementation, qui facilitent de plus en plus l'exploitation des entreprises dans le pays.

Organisation politique et administrative du Mexique

Le Mexique est une république représentative, démocratique et fédérale, située en Amérique du Nord, composée de 32 États. Il existe trois niveaux ou sphères de gouvernement dans le pays : municipal, étatique et fédéral.

Le gouvernement fédéral et les gouvernements des États sont organisés en trois pouvoirs : exécutif, législatif et judiciaire. Le pouvoir exécutif fédéral est représenté par le président de la République - élu tous les six ans - et, de manière auxiliaire, par les secrétaires d'État. Le pouvoir législatif fédéral réside dans le Congrès de l'Union, divisé en Sénat et Chambre des députés, qui sont renouvelés tous les six et trois ans, respectivement. Le pouvoir judiciaire fédéral est confié à la Cour suprême de justice de la nation - composée de onze ministres proposés par le pouvoir exécutif et élus par le Sénat - et à un groupe de tribunaux inférieurs et spécialisés.

Perspectives économiques au Mexique

Principaux indicateurs macroéconomiques

Produit intérieur brut (PIB)

En raison de sa taille, l'économie mexicaine figure parmi les quinze plus grandes économies du monde, et jouit d'une force reconnue et d'une croissance soutenue.

Produit intérieur brut par habitant

Un exemple de la force de l'économie mexicaine est son PIB par habitant calculé sur la base de la parité du pouvoir d'achat, qui montre une tendance à la croissance qui fait du pays une destination très attrayante.

Inflation

La politique monétaire du Mexique lui a permis d'atteindre des niveaux d'inflation stables et sensiblement bas. Selon les estimations du Fonds monétaire international (FMI), entre 2016 et 2021, la variation des prix à la consommation sera proche de 3 %.

Exportations

Selon les données de la Banque du Mexique (Banxico), les exportations de marchandises du Mexique se sont élevées à 380,6 milliards de dollars, soit 33,3 % du PIB du pays. Selon les estimations du FMI, les exportations mexicaines de biens et de services devraient maintenir une croissance soutenue dans les années à venir.

Taux de chômage

On s'attend à ce que, dans les années à venir, l'emploi formel maintienne une tendance à la croissance, tandis que le taux de chômage tombera à des niveaux inférieurs à 4 %.

Taux de change

Depuis 1996, le Mexique a maintenu une politique de taux de change flexible qui est uniquement dictée par les forces du marché.

Investissements directs étrangers

Selon les chiffres du ministère de l'économie (SE), le Mexique a reçu 32 milliards de dollars d'investissements directs étrangers (IDE) ; la plupart de ce montant était destiné à l'industrie manufacturière.

Marché intérieur

Consommation

Le Mexique est un marché attrayant. D'après les données du FMI et de l'IHS, on estime que la consommation totale du marché intérieur représentera plus de 75 % du PIB.

Population

L'INEGI estime que le marché mexicain était composé de 121,5 millions de consommateurs potentiels. Selon le Conseil national de la population (CONAPO), l'âge moyen de la population mexicaine est de 30,1 ans. Selon les chiffres de l'INEGI, la population économiquement active (PAE) au Mexique était de 53,8 millions de personnes, dont 49,8 millions avaient un emploi.

La force de travail

Bonus démographique

Le Mexique dispose d'un bonus démographique qui, selon les projections de la CONAPO, se maintiendra au cours des deux prochaines décennies.

Structure de la population

La population en âge de travailler représente 66 % de la population totale du pays. On estime que dans les deux prochaines décennies, la population en âge de travailler au Mexique dépassera les 80 millions de personnes, soit plus de 60 % de la population totale.

Talent

Selon l'Association nationale des universités et des établissements d'enseignement supérieur (ANUIES), plus de 115 000 étudiants en ingénierie, en fabrication et en construction obtiennent leur diplôme au Mexique chaque année.

Compétitivité

Positionnement international

Forum économique mondial

Le Mexique a été classé 51e sur 138 pays dans le rapport sur la compétitivité mondiale du Forum économique mondial (WEF), qui a classé le pays 51e dans le pilier de l'environnement macroéconomique (qui tient compte de cinq variables : finances publiques, taux d'épargne national, inflation, dette publique et cote de crédit).

Fonds monétaire international

Selon le Fonds monétaire international (FMI), le Mexique n'a pas de problèmes de solvabilité ; la dette publique du pays en pourcentage du PIB est de 54%, bien inférieure à celle de pays comme l'Inde, le Brésil, l'Espagne et les États-Unis. De même, le solde des finances publiques est géré de manière responsable, affiche un léger déficit par rapport à la taille de l'économie du pays et se comporte mieux que des pays comme le Brésil et l'Inde.

Performance compétitive en matière de taux de change

Les performances du pays en matière d'échanges ouvrent de nouvelles opportunités commerciales à court et moyen terme pour les entreprises qui considèrent le Mexique comme une alternative pour établir une base d'exploitation et d'exportation, et qui cherchent à augmenter leur rentabilité et à mieux positionner leurs produits sur les marchés internationaux. On estime que dans les années à venir, le Mexique aura de meilleurs résultats que le Brésil et la Chine sur les marchés des changes des États-Unis, de l'Europe et du Japon.

Banque mondiale

Les procédures et le temps nécessaires pour ouvrir et fermer une entreprise, ainsi que les procédures et le temps nécessaires pour obtenir des permis de construire, sont des facteurs critiques pour le succès des affaires internationales. Selon le rapport Doing Business de la Banque mondiale (BM), au Mexique, il ne faut que 8 procédures et 8,4 jours pour ouvrir une entreprise, tandis que pour obtenir un permis de construire, il faut 13 procédures et 86,4 jours. Ces indicateurs placent le Mexique dans une meilleure position que des pays comme le Brésil, la Russie, l'Inde et la Chine.

En outre, au Mexique, il ne faut que 1,8 an aux créanciers pour recouvrer leurs créances, avec un taux de recouvrement de 68,9 cents par dollar investi. Ces indicateurs sont nettement meilleurs que ceux enregistrés dans des pays tels que le Brésil, la Russie, l'Inde et le Chili, entre autres.

Parmi les facteurs qui ont un impact sur les coûts d'exploitation et, par conséquent, sur la rentabilité des entreprises, figurent le taux d'imposition et le nombre de paiements d'impôts qui doivent être effectués chaque année (ce qui a un effet sur les coûts administratifs). Au Mexique, le taux d'imposition des sociétés est inférieur à celui appliqué en Inde, en Chine et au Brésil. En ce qui concerne le nombre d'impôts à couvrir dans une année, seuls six types d'impôts doivent être payés au Mexique, ce qui place le pays dans une meilleure position que des pays comme la Russie, le Brésil et l'Inde.

Au Mexique, il ne faut que 20 heures pour effectuer les procédures nécessaires à l'exportation, alors que 44 heures seulement sont nécessaires pour importer des marchandises dans le pays. Ces calculs incluent le temps nécessaire pour obtenir, préparer et présenter les documents lors des procédures de manutention au port ou à la frontière, de dédouanement et d'inspection.

Salaires et coûts de fabrication

Le Mexique offre d'importantes économies en termes de coûts de main-d'œuvre par rapport à d'autres alternatives d'investissement en Amérique, en Europe et en Asie. En outre, selon l'étude de KPMG sur les alternatives compétitives, qui compare 100 villes dans 10 pays, les coûts de fabrication dans le pays sont de 22,5 % inférieurs à ceux des États-Unis.

Programme des Nations unies pour le développement

Dans le rapport du Programme des Nations unies pour le développement (PNUD), le Mexique est classé 71e sur 187 pays selon l'indice de développement humain.

Capital humain et talent

Selon les chiffres de l'Organisation des Nations unies pour l'éducation, la science et la culture (UNESCO) et de l'ANUIES, le Mexique compte 26 % de plus de diplômés par habitant dans des carrières liées à l'ingénierie, à l'industrie et à la construction qu'aux États-Unis.

Situation géographique

Frontières

La frontière entre le Mexique et les États-Unis est longue de plus de 3 000 kilomètres (km). Au sud, le pays partage une frontière de 960 km avec le Guatemala et de 251 km avec le Belize. Au cours de l'année, 5,5 millions de véhicules de fret et 74,2 millions d'automobiles ont traversé 54 ports frontaliers entre le Mexique et les États-Unis. À la frontière sud, le Mexique a huit postes-frontières officiels avec le Guatemala et un avec le Belize.

Temps de voyage

Grâce à la proximité du Mexique avec certains des principaux centres de consommation du monde, les entreprises opérant dans le pays peuvent réagir plus rapidement aux changements de la demande et réduire leurs coûts de stockage.

Fuseaux horaires

Au Mexique, trois fuseaux horaires ont été adoptés : L'heure du Pacifique (UTC-8), l'heure des montagnes (UTC-7) et l'heure centrale (UTC-6).

Infrastructure

Le Mexique dispose d'excellentes voies de communication. Le vaste réseau routier du pays et son système ferroviaire le font communiquer d'est en ouest, reliant les ports du golfe du Mexique et des Caraïbes à ceux de l'océan Pacifique, et du nord au sud, formant des liaisons entre les frontières avec les États-Unis et avec le Guatemala et le Belize. En outre, le pays dispose de plusieurs terminaux de distribution intérieurs reliés aux principaux ports maritimes, ce qui permet de réduire les coûts et d'accélérer l'entrée et la sortie des marchandises.

76 aéroports (dont 63 internationaux)

117 ports maritimes (49 ports côtiers et 68 ports de haute mer)

27 000 kilomètres de voies ferrées

Plus de 370 000 kilomètres de routes

Dans le pilier "Infrastructures" du rapport sur la compétitivité mondiale du WEF, le Mexique est classé 57e sur 138 pays, une meilleure position que des pays comme le Brésil et l'Inde. Selon l'Agence centrale de renseignement des États-Unis (CIA), le Mexique fait partie des 20 pays les mieux placés au monde en termes d'infrastructures et de télécommunications.

Accords internationaux

Accords de libre-échange

Le Mexique a signé des accords de libre-échange (ALE) et des accords commerciaux avec 46 nations, ce qui en fait l'un des pays les plus ouverts au commerce international, avec un accès préférentiel à plus d'un milliard de consommateurs potentiels qui représentent plus de 60 % du PIB mondial.

Accords de complément économique et accords de portée partielle

Le Mexique a signé six accords de complément économique (ACE) et deux accords partiels de portée (APS), qui complètent et renforcent son réseau d'accords commerciaux.

Accords pour la promotion et la protection réciproque des investissements

Les accords pour la promotion et la protection réciproque des investissements (APPRI) offrent une sécurité juridique aux investisseurs mexicains et étrangers et renforcent la protection des investissements étrangers au Mexique, ainsi que des investissements mexicains à l'étranger. En général, les APPRI couvrent les domaines suivants : définition de l'investissement, champ d'application, promotion et admission, traitement des investissements, expropriation, transferts et règlement des différends entre investisseurs et États et entre États. Le Mexique a signé 30 accords de cette nature avec 31 pays.

En outre, certains des accords commerciaux signés par le Mexique - tels que les ALE avec les États-Unis et le Canada, le Chili, la Colombie et le Japon, entre autres - comprennent un chapitre sur l'investissement similaire à un APPRI.

Accords visant à éviter la double imposition

Par la signature d'accords visant à éviter la double imposition, on cherche à éviter que les participants au marché mexicain soient imposés par deux ou plusieurs juridictions fiscales pour des impôts de nature comparable et au cours de la même période.

Participation à des organisations et forums multilatéraux et régionaux

Le Mexique participe activement à diverses organisations et forums multilatéraux et régionaux, notamment l'Organisation mondiale du commerce (OMC), le mécanisme de coopération économique Asie-Pacifique (APEC), l'Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE), l'Association d'intégration latino-américaine (LAIA) et l'Alliance du Pacifique.

Environnement des entreprises

Le marché mexicain présente de grandes opportunités commerciales ; pour en profiter, il est essentiel de connaître certains aspects culturels du pays. Le fait de disposer d'informations sur les relations et les activités des Mexicains dans le monde des affaires est un avantage pour le développement d'entreprises prospères au Mexique.

La structure commerciale du Mexique est fortement basée sur les micro et petites entreprises ; celles-ci représentent 98,7 % du nombre total d'entreprises opérant dans le pays, tandis que les moyennes entreprises représentent 1,0 % et les grandes entreprises 0,3 %.

La plupart des entreprises à capital majoritairement mexicain sont des entreprises familiales de type paternaliste dans lesquelles, en général, le propriétaire est celui qui dirige la structure et qui définit la hiérarchie des autres membres de l'organisation.

Les entrepreneurs mexicains sont flexibles et ouverts aux opportunités d'affaires dans le pays, ils chercheront donc à générer les conditions nécessaires au développement sain de l'investissement de leurs partenaires.

Pour développer des entreprises prospères au Mexique, il est important d'établir une bonne relation interpersonnelle avec les agents commerciaux. Pour les Mexicains, la confiance est la base de toute relation d'affaires, aussi l'investissement de temps dans le développement d'une relation personnalisée et professionnelle avec des homologues mexicains doit-il être conçu comme un atout qui, entre autres avantages, facilite la prise de décision et la mise en œuvre.

Au Mexique, la séparation entre les sphères privée et professionnelle n'est pas très claire ; les deux sphères sont en interaction constante. Ainsi, il est courant que les Mexicains expriment leurs émotions et tentent de nouer des relations professionnelles chaleureuses et étroites.

La famille occupe une place fondamentale dans la vie quotidienne des Mexicains, c'est pourquoi il est recommandé aux entreprises de s'intéresser à l'environnement familial de leurs travailleurs afin d'obtenir une plus grande productivité du travail.