メキシコに投資する理由 戦略的な目的地

2020年11月03日

30年前、メキシコは国際貿易の自由化と投資の流れの誘致を重視し、経済開放の拡大に向けた道を歩み始めました。この間、世界で最も重要な経済国のいくつかと自由貿易協定が締結されました。また、一貫した堅実で安定したマクロ経済の枠組みが達成され、国内外の企業の投資決定に確実性がもたらされました。

今日、同国は魅力的なビジネス環境、法的確実性、世界最大級の自由貿易協定ネットワーク、幅広い発展を遂げた経済分野、競争力の高いコストプロファイルを有しています。また、インフラの面でも重要な進歩があり、これによりメキシコは世界有数の物流プラットフォームとなり、規制緩和により国内での事業運営がますます容易になっています。

メキシコの政治・行政組織

メキシコは、北アメリカに位置する共和制国家である。メキシコには、市、州、連邦の3つのレベルの政府がある。

連邦政府と州政府は、執行部、立法部、司法部で組織されている。連邦執行部は、6年ごとに選出される共和国大統領と、補助的に国務長官が代表を務める。連邦立法権は連邦議会にあり、上院と下院に分かれており、それぞれ6年と3年ごとに更新される。連邦司法権は最高裁判所に属しており、11人の閣僚で構成されています。

メキシコの経済見通し

主なマクロ経済指標

国内総生産

その規模の大きさから、メキシコ経済は世界で15本の指に入る経済大国であり、その強さと持続的な成長が認められています。

一人当たり国内総生産

メキシコ経済の強さの一例として、購買力平価に基づいて計算された一人当たりのGDPがありますが、これは成長傾向を示しており、非常に魅力的なデスティネーションとなっています。

インフレ率

メキシコは金融政策のおかげで、安定した大幅な低インフレを実現している。国際通貨基金(IMF)の推計によると、2016年から2021年の間に消費者物価の変動は3%近くになるという。

輸出

メキシコ銀行(バンシコ)のデータによると、メキシコからの商品輸出額は3,806億ドルで、国内総生産(GDP)の33.3%に相当する。IMFの推計によると、今後数年間はモノとサービスの輸出が持続的な成長を維持すると予想されている。

失業率の推移

今後数年間は、正規雇用は成長傾向を維持し、失業率は4%以下に低下すると予想されています。

為替レート

1996年以来、メキシコは市場の力だけで動く柔軟な為替レート政策を維持しています。

外国直接投資

経済省(SE)の数字によると、メキシコは320億ドルの外国直接投資(FDI)を受けており、そのほとんどが製造業向けである。

国内市場

消費量

メキシコは魅力的な市場である。IMFとIHSのデータによると、国内市場の総消費量はGDPの75%以上を占めると推定されています。

人口

INEGIの推計によると、メキシコ市場は1億2,150万人の潜在的な消費者で構成されているという。国立人口審議会(CONAPO)によると、メキシコの人口の平均年齢は30.1歳。また、メキシコの経済活動人口(EAP)は5,380万人で、そのうち4,980万人が雇用されています。

労働力人口

人口ボーナス

メキシコには人口ボーナスがあり、CONAPOの予測によると、今後20年間は維持されるとのことです。

人口構造

生産年齢人口はメキシコの総人口の66%を占めています。今後20年でメキシコの生産年齢人口は8000万人を超え、総人口の60%以上になると推定されています。

才能

全米大学高等教育機関協会(ANUIES)によると、メキシコでは毎年11万5千人以上の工学、製造、建設の学生が卒業しています。

競争力

国際的なポジショニング

世界経済フォーラム

メキシコは、世界経済フォーラム(WEF)が発表した世界競争力報告書で、マクロ経済環境の柱(財政、国民貯蓄率、インフレ、公的債務、信用格付けの5つの変数を考慮したもの)で138カ国中51位にランクインした。

国際通貨基金

国際通貨基金(IMF)によると、メキシコはソルベンシーの問題を抱えておらず、GDPに占める公的債務の割合は54%で、インド、ブラジル、スペイン、米国などの国々を大きく下回っています。また、政府収支は責任を持って管理されており、経済規模に対して若干の赤字を示しており、ブラジルやインドなどの国よりも優れたパフォーマンスを発揮しています。

競争力のある為替レートのパフォーマンス

メキシコの為替パフォーマンスは、メキシコを事業拠点や輸出拠点として考えている企業や、収益性の向上や国際市場での製品の地位向上を目指す企業にとって、短期的・中期的には新たなビジネスチャンスをもたらします。今後数年間で、メキシコは米国、欧州、日本の外国為替市場において、ブラジルや中国を上回る為替パフォーマンスを発揮すると推定されています。

世界銀行

国際ビジネスを成功させるためには、開業・閉店に必要な手続きと時間、建設業許可の取得に必要な手続きと時間が重要な要素となっています。世界銀行(WB)の「Doing Business」レポートによると、メキシコの場合、開業にかかる手続きはわずか8件と8.4日、建設許可の取得にかかる手続きは13件と86.4日となっています。これらの指標を見ると、メキシコはブラジル、ロシア、インド、中国などの国よりも優れた位置にあります。

また、メキシコでは債権者が債権を回収するのに1.8年しかかからず、回収率は投資額1ドルあたり68.9セントとなっています。これらの指標は、ブラジル、ロシア、インド、チリなどの国々で記録された指標よりも大幅に優れています。

営業コスト、ひいては企業の収益性に影響を与える要因としては、税率と毎年支払わなければならない納税回数(管理コストに影響を与える)が挙げられます。メキシコの法人税率は、インド、中国、ブラジルに比べて低い。年間に納めるべき税金の種類は6種類のみであり、ロシア、ブラジル、インドなどに比べて有利な立場にあります。

また、輸出に必要な手続きに必要な時間は20時間、輸入に必要な時間は44時間となっています。この計算には、港や国境での対応、通関、検査などの手続きの際の書類の入手、準備、提示などの時間が含まれています。

賃金と製造コスト

メキシコは、アメリカ、ヨーロッパ、アジアの他の投資先と比較して、人件費を大幅に削減することができます。また、10カ国100都市を比較したKPMGのCompetitive Alternatives調査によると、メキシコの製造コストは米国の基準値を22.5%下回っています。

国連開発計画

国連開発計画(UNDP)の報告書では、メキシコは人間開発指数で187カ国中71位にランクされています。

人的資本と人材

国連教育科学文化機関(ユネスコ)やアニュイーズの数字によると、メキシコでは、エンジニアリング、製造、建設に関連するキャリアの一人当たりの卒業者数が米国よりも26%多い。

地理的位置

ボーダー

メキシコと米国の間の国境は、3,000キロ(km)以上の長さです。南には、国はグアテマラとの960キロの国境とベリーズとの251キロを共有しています。年間、550万台の貨物自動車と7420万台の自動車がメキシコと米国の間の54の国境ポートを通過した。南部の国境では、メキシコはグアテマラとベリーズと1つの8つの正式な国境の踏切を持っています。

旅行時間

メキシコは世界の主要な消費地に近いため、メキシコで事業を展開する企業は、需要の変化により迅速に対応し、在庫コストを削減することができます。

タイムゾーン

メキシコでは3つのタイムゾーンが採用されています。太平洋時間(UTC-8)、山岳時間(UTC-7)、中央時間(UTC-6)です。

インフラ

メキシコには優れた通信手段があります。国の広範な道路網とその鉄道システムは、東から西へ、メキシコ湾とカリブ海の港を太平洋のものと接続し、北から南へ、米国との国境とグアテマラとベリーズとの間の接続を形成し、内部的にそれを通信します。また、主要な海港に接続された複数の内部物流ターミナルを有しており、コスト削減と商品の出入りを迅速化しています。

76空港(うち63空港が国際空港

117港(内航49港、深海68港

27,000キロの線路

37万キロ以上の道路

WEFの世界競争力報告書のインフラ部門では、メキシコは138カ国中57位で、ブラジルやインドなどの国よりも上位に位置しています。米国中央情報局(CIA)によると、メキシコはインフラと通信の面で世界で最も優れた位置にある20カ国の中に入っています。

国際協定

自由貿易協定

メキシコは46カ国と自由貿易協定(FTA)や貿易協定を締結しており、世界のGDPの60%以上を占める10億人以上の潜在的な消費者に優先的にアクセスすることができ、国際貿易に対して最も開放的な国の一つとなっています。

経済的補完と部分的範囲協定

メキシコは6つの経済補完協定(ECA)と2つの部分的範囲協定(PSA)を締結しており、これらは貿易協定のネットワークを補完・強化するものである。

投資の促進と相互保護のための協定

投資の促進と相互保護のための協定(APPRI)は、メキシコと外国の投資家に法的な確実性を提供し、メキシコ国内の外国投資およびメキシコの海外投資の保護を強化するものである。一般的に、APPRIは、投資の定義、適用範囲、促進と承認、投資の扱い、収用、移転、投資家と国家との紛争解決などの分野をカバーしています。メキシコは31カ国とこの種の協定を30件締結しています。

また、米国、カナダ、チリ、コロンビア、日本などとのFTAなど、メキシコが締結した貿易協定の中には、APPRIに類似した投資の章が含まれているものもある。

二重課税回避のための協定

二重課税を回避するための協定を締結することで、メキシコ市場の参加者が同程度の性質の税金を同じ期間に2つ以上の税務管轄区域から課税されることを防ぐことを目的としています。

多国間および地域の組織やフォーラムへの参加

メキシコは、世界貿易機関(WTO)、アジア太平洋経済協力(APEC)メカニズム、経済協力開発機構(OECD)、ラテンアメリカ統合協会(LAIA)、太平洋同盟など、様々な多国間・地域の組織やフォーラムに積極的に参加しています。

ビジネス環境

メキシコ市場は大きなビジネスチャンスを提供してくれますが、そのチャンスを活かすためには、メキシコの文化的側面を知ることが不可欠です。メキシコ人がビジネスの世界でどのように関わっているのか、またどのようにビジネスを行っているのかを知ることは、メキシコでのビジネスを成功させるための利点となります。

メキシコのビジネス構造は零細企業と小規模企業に強く依存しており、これらの企業はメキシコで事業を行っている企業数の98.7%を占め、中堅企業が1.0%、大企業が0.3%を占めています。

メキシコの資本が大半を占める企業の多くは、父権主義的なファミリービジネスであり、一般的にオーナーが組織のトップであり、組織の他のメンバーのヒエラルキーを定義しています。

メキシコの企業家は国内でのビジネスチャンスに柔軟に対応しているため、パートナーの投資を健全に発展させるために必要な条件を整えようとします。

メキシコでビジネスを成功させるためには、ビジネスエージェントとの良好な対人関係を築くことが重要です。メキシコ人にとって信頼はビジネス関係の基本であり、メキシコ人との個人的で専門的な関係を築くために時間を費やすことは、特に意思決定や実行を容易にする資産として考えておくべきである。

メキシコでは、プライベートとプロフェッショナ ルの分離はあまり明確ではなく、両者は常に相互に影響し合っています。そのため、メキシコ人は自分の感情を表現し、温かく親密な仕事上の関係を築こうとするのが一般的です。

家族はメキシコ人の日常生活の中で基本的な位置を占めているので、企業は労働生産性を高めるためにも、労働者の家族環境に関心を持つことをお勧めします。